이루온 PER·PBR 추이와 밸류에이션
이루온의 주가 1,611원 기준 PBR은 0.86배이고, 최근 4개 분기 순이익이 적자여서 PER은 계산되지 않습니다. PBR은 최근 5년 연말 PBR 범위(0.74~1.65배)의 하단, 최저치에서 13% 지점에 있습니다. 아래에서 연도별 PER·PBR 추이, 업종 중앙값 비교, 과거 배수로 계산한 밸류에이션 밴드를 차례로 정리합니다.
기준 · 출처: 네이버금융·와이즈리포트 · 현재 PER은 최근 4개 분기 EPS, 현재 PBR은 최근 분기 BPS 기준
이루온 현재 PER·PBR
이루온의 최근 4개 분기 EPS는 -36원으로 적자입니다. PER은 이익이 0보다 클 때만 뜻이 있어 지금은 계산하지 않으며, 이런 시기에는 순자산과 주가를 비교하는 PBR이 주된 잣대가 됩니다.
PBR(주가순자산비율)은 주가를 주당순자산(BPS)으로 나눈 값입니다. 이루온의 최근 분기 BPS는 1,880원이고 PBR은 0.86배로, 주가가 장부상 순자산보다 14.3% 낮게 거래되고 있습니다(PBR 1배 미만).
PBR은 최근 5년 연말 PBR 범위(0.74~1.65배)의 하단, 최저치에서 13% 지점에 있습니다. 연말 PBR 평균과 비교하면 평균 1.16배보다 25.9% 낮습니다.
이루온 PER·PBR 한눈에 보기 (5년 연말 기준 비교)
| 지표 | 현재 | 5년 평균 | 5년 범위 | 업종 중앙값 |
|---|---|---|---|---|
| PER | 적자 | 24.08배 | 6.87~39.18배 | 11.82배 |
| PBR | 0.86배 | 1.16배 | 0.74~1.65배 | 1.03배 |
연도별 값은 결산연도 마지막 거래일 주가 기준입니다. 현재 값은 최근 4개 분기 이익을 쓰므로 연말 값과 기준 시점이 다릅니다.
이루온 연도별 PER·PBR 추이
2021년부터 2025년까지 이루온의 연말 PER은 2024년 6.87배가 가장 낮았고 2022년 39.18배가 가장 높았습니다. 최고와 최저가 5.7배 벌어진 것은 대개 그해 이익이 크게 줄어 분모(EPS)가 작아졌기 때문이라, 평균(24.08배)보다 중앙값(24.44배)이 평소 수준을 더 잘 보여 줍니다.
PBR은 2025년 0.74배에서 2021년 1.65배 사이를 오갔습니다. 같은 기간 주당순자산(BPS)은 1,467원에서 1,942원으로 32.4% 늘어, 같은 PBR이라도 가리키는 주가 수준은 그만큼 높아졌습니다.
이루온 연도별 PER·PBR·EPS·BPS (2021년~2025년)
| 회계연도 | PER | PBR | EPS(원) | BPS(원) | ROE | 연말 주가(역산) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025년 | 24.44배 | 0.74배 | 59 | 1,942 | 3.17% | 1,437 |
| 2024년 | 6.87배 | 0.76배 | 206 | 1,872 | 11.69% | 1,423 |
| 2023년 | 13.28배 | 1.06배 | 137 | 1,706 | 8.57% | 1,808 |
| 2022년 | 39.18배 | 1.57배 | 63 | 1,583 | 4.28% | 2,486 |
| 2021년 | 36.62배 | 1.65배 | 66 | 1,467 | 4.75% | 2,420 |
PER '—' 는 그해 EPS가 적자였다는 뜻입니다. 연말 주가는 PBR × BPS로 역산한 근삿값입니다.
IT서비스 업종 대비 이루온 PER·PBR
IT서비스 업종 91개 종목의 PER 중앙값은 11.82배이지만, 이루온은 최근 4개 분기가 적자여서 PER로는 비교할 수 없습니다.
PBR 중앙값은 1.03배이고 이루온 PBR 0.86배는 중앙값의 0.83배입니다. 이 집단은 35.2%가 적자로 PER이 없어, 업종 안 비교는 PBR이 더 넓은 표본을 씁니다.
비교 집단 수치는 2026-10-08 집계한 각 종목의 PER·PBR 중앙값입니다. 적자 종목과 PER 300배 초과 종목은 PER 중앙값 계산에서 뺐습니다.
이루온 PER 밴드·PBR 밴드로 계산한 주가
최근 4개 분기 EPS가 -36원으로 적자여서 현재 이익 기준 PER 밴드는 계산되지 않습니다.
순자산 기준인 PBR 밴드로 보면 5년 평균 PBR 1.16배 × 최근 분기 BPS 1,880원 = 2,173원으로, 현재가보다 34.9% 높습니다. 적자 구간에서는 이익 대신 순자산이 기준이 되어 PBR 밴드가 더 자주 쓰입니다.
이루온 PBR 밴드 (과거 PBR × 최근 분기 BPS)
| 기준 | PBR | 계산 주가(원) | 현재가 대비 |
|---|---|---|---|
| 5년 최저 | 0.74배 | 1,391 | -13.6% |
| 5년 중앙값 | 1.06배 | 1,993 | +23.7% |
| 5년 평균 | 1.16배 | 2,173 | +34.9% |
| 5년 최고 | 1.65배 | 3,102 | +92.6% |
가정: 과거 5년 연말 배수가 다시 적용된다고 보고 현재 주당 지표(최근 4개 분기 EPS, 최근 분기 BPS, 컨센서스 EPS)에 곱했습니다 · 현재가 1,611원 대비 비율. 적정 주가나 목표주가가 아닌 단순 계산값입니다.
이루온 ROE와 PBR의 관계
PBR은 PER × ROE로 분해됩니다(주가/순자산 = 주가/이익 × 이익/순자산). 자본으로 이익을 많이 내는 회사(ROE가 높은 회사)일수록 같은 PER에서도 PBR이 높게 형성되는 구조입니다.
이루온의 2025년 ROE는 3.17%입니다. 주주가 요구하는 수익률(자기자본비용)을 연 8%로 가정하면, 이 ROE가 계속된다는 전제에서 단순 계산한 참고 PBR은 3.17 ÷ 8 = 0.40배입니다. 현재 PBR 0.86배는 이 참고값의 2.16배로, 시장이 앞으로의 ROE를 2025년보다 높게 보고 있다는 해석이 가능합니다.
최근 5년 ROE 평균은 6.49%, 같은 기간 연말 PBR 평균은 1.16배였습니다. 연도별 ROE와 PBR은 아래 표에 나란히 두었습니다.
이루온 연도별 ROE·PBR
| 회계연도 | ROE | PBR | 참고 PBR(ROE÷8%) |
|---|---|---|---|
| 2025년 | 3.17% | 0.74배 | 0.40배 |
| 2024년 | 11.69% | 0.76배 | 1.46배 |
| 2023년 | 8.57% | 1.06배 | 1.07배 |
| 2022년 | 4.28% | 1.57배 | 0.54배 |
| 2021년 | 4.75% | 1.65배 | 0.59배 |
참고 PBR은 자기자본비용 연 8%를 가정한 단순 계산이며 적정 PBR을 뜻하지 않습니다.
이루온 주가 변화: EPS 성장과 PER 변화
연말 주가(PBR × BPS로 역산)는 2021년 말 2,420원에서 2025년 말 1,437원으로 40.6% 내렸습니다. 같은 기간 EPS는 66원에서 59원으로 10.9% 줄었습니다. EPS 변화만 반영했다면 2025년 말 주가는 약 2,156원이었을 것으로, 이익이 주가보다 더 많이 늘어 PER이 36.62배에서 24.44배로 낮아졌습니다.
2025년 말 이후로는 주가가 12.1% 올랐습니다. 최근 4개 분기 이익이 적자라 이익 증가율과의 비교는 하지 않습니다.
이루온 PER·PBR 자주 묻는 질문
Q. 이루온 PER이 표시되지 않는 이유는 무엇인가요?
최근 4개 분기 순이익이 적자(EPS -36원)여서입니다. PER은 이익이 0보다 클 때만 계산합니다. 이 기간에는 PBR 0.86배로 순자산 대비 주가 수준을 봅니다.
Q. 이루온 PBR은 몇 배인가요?
현재 PBR은 0.86배입니다(최근 분기 BPS 1,880원). 최근 5년 연말 PBR은 0.74~1.65배 범위였고 평균은 1.16배입니다. IT서비스 업종 중앙값은 1.03배입니다.
Q. 이루온 지금 저평가 구간인가요?
숫자로만 보면 PBR은 평균보다 25.9% 낮습니다. 다만 과거보다 배수가 낮은 것은 이익 전망이 나빠진 결과일 수도 있어, PER·PBR만으로 저평가 여부를 단정할 수는 없습니다. 이 페이지는 위치와 계산 결과를 보여 줄 뿐 매수·매도를 권하지 않습니다.
이 페이지는 공개된 재무 요약과 증권사 추정치로 PER·PBR을 계산해 정리한 참고 자료이며, 특정 종목의 매수·매도를 권유하지 않습니다. 밴드 계산값은 과거 배수를 그대로 적용한 가정이고 적정 주가가 아닙니다.