TIME K이노베이션액티브
385710기초지수 KRX BBIG 지수 · 타임폴리오자산운용 · 2021-05-25 상장
KRX BBIG 지수를 추종하는 TIME K이노베이션액티브(385710)의 총보수 연 0.8%, 추적오차 28.54%, 괴리율 -0.74%, 1위 구성종목 셀트리온. 비용·추적오차·구성 집중도·섹터 편중을 계산으로 해석하고 기간별 수익률과 분배금까지 정리했습니다.
기준 · 출처: 네이버금융 · 시세·지표는 지연될 수 있음
TIME K이노베이션액티브 핵심 지표
- 총보수 (연)
- 0.80%
- 추적오차율
- 28.54%
- 괴리율
- -0.74%
- NAV (1좌당)
- 9,762원
- 순자산총액
- 97.6억
- 분배금 수익률
- 0.00%
TIME K이노베이션액티브 상품 개요
- 이 투자신탁은 액티브상장지수펀드로 한국거래소에서 산출,발표하는 KRX BBIG K-뉴딜 지수를 비교지수로 하여 비교지수 대비 초과 성과를 창출하는 것을 목표로 하는 액티브 ETF입니다.
- 이를 위해, 비교지수의 성과를 추종하는 포트폴리오와 타임폴리오 자산운용의 주식운용역량이 발휘되는 포트폴리오를 배합하되, 상관계수 조건의 충족을 위한 사전적 사후적 관리를 진행할 것입니다.
- 비교지수의 성과를 추종하는 포트폴리오는 해당지수 주식구성 종목(또는 장내선물, ETF)로 구성할 계획입니다. 타임폴리오자산운용의 주식운용역량이 발휘되는 포트폴리오는 당사 주식운용본부 멀티매니저 포트폴리오가 갖고 있는 BBIG 테마에 대한 섹터 및 종목 특성을 체계적으로 반영하여 구성할 계획입니다. 상기 두 종류의 포트폴리오는 50:50의 배합비율을 기준으로 상관계수의 추이를 감안하여 조정할 계획입니다.
운용사가 제공하고 네이버금융이 게시한 상품 설명을 인용했습니다.
TIME K이노베이션액티브 총보수와 추적오차
총보수 연 0.80%가 20년이면 얼마가 되나
TIME K이노베이션액티브의 총보수는 연 0.80%로, 국내 상장 ETF 중에서는 높은 구간에 속합니다. 국내 ETF 평균을 웃도는 수준입니다. 보수는 수익이 나든 나지 않든 매일 순자산에서 차감되기 때문에, 보유 기간이 길어질수록 부담이 누적됩니다. 1,000만 원을 20년간 이 ETF로 보유한다고 가정하면 총보수는 단순 누적으로 약 160만 원입니다. 자산이 불어나면 보수도 함께 커지므로, 연 5% 수익을 가정하면 20년 뒤 보수 때문에 덜 남는 금액은 약 394만 원으로 늘어납니다. 보수는 수익률과 달리 미리 확정돼 있는 몇 안 되는 변수여서, 같은 지수를 따르는 ETF끼리 비교할 때 가장 먼저 확인할 항목입니다.
추적오차와 괴리율: 지수를 얼마나 정확히 따라가나
추적오차율이 28.5%로 매우 큽니다. 기초지수(KRX BBIG 지수)의 움직임과 이 ETF의 성과가 상당 폭 어긋날 수 있다는 의미이며, 파생상품·합성 구조나 잦은 리밸런싱이 원인인 경우가 많습니다. 지수 수익률을 그대로 얻는다고 가정하고 접근하면 실제 결과가 크게 달라질 수 있습니다. 괴리율은 -0.74%로, 시장가가 순자산가치보다 0.74% 싸게 거래되고 있습니다. 자산 가치보다 낮은 가격에 거래된다는 뜻이지만, 반대로 매도할 때도 제값을 받지 못할 수 있다는 의미이기도 합니다. 추적오차는 운용의 정확도, 괴리율은 거래의 정확도를 보여 주는 지표입니다. 둘은 원인이 달라 따로 확인해야 합니다.
TIME K이노베이션액티브 기간별 수익률
| 1일 | 1주 | 1개월 | 3개월 | 6개월 | 1년 | 3년 | 5년 | 연초 이후 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| -1.67% | -3.29% | -3.00% | -12.31% | -31.74% | +6.84% | +9.60% | -3.55% | -4.15% |
기간 누적 수익률(시장가 기준) · 과거 성과는 미래 수익을 보장하지 않습니다.
수익률: 최근 흐름과 장기 성과의 간극
TIME K이노베이션액티브는 3개월 -12.3%, 1년 +6.8%, 3년 +9.6%, 5년 -3.5%의 수익률을 기록했습니다. 1년 기준으로는 플러스지만 최근 3개월은 -12.3%로 뒷걸음쳤습니다. 상승 흐름 속의 조정인지 추세 전환의 초입인지는 기초지수의 업황과 함께 봐야 구분됩니다. 여기 적힌 수익률은 모두 과거 기간의 실현 성과이며, 앞으로의 수익을 보장하지 않습니다.
TIME K이노베이션액티브 구성종목 TOP10
| 순위 | 종목명 | 비중 |
|---|---|---|
| 1 | 셀트리온 | 11.53% |
| 2 | 삼성바이오로직스 | 11.41% |
| 3 | LG에너지솔루션 | 9.42% |
| 4 | NC | 8.55% |
| 5 | 크래프톤 | 8.48% |
| 6 | 삼성SDI | 8.24% |
| 7 | 서진시스템 | 8.17% |
| 8 | NAVER | 7.97% |
| 9 | 알테오젠 | 7.64% |
| 10 | POSCO홀딩스 | 7.34% |
최근 공시 기준 · 비중은 지수 정기 변경과 리밸런싱에 따라 바뀝니다.
구성 집중도: 분산 ETF라고 부르기 어려운 구조
공시된 상위 10종목의 비중 합계는 88.8%입니다. ETF는 여러 종목에 나눠 담는 상품이지만, TIME K이노베이션액티브는 상위 10종목만으로 자산의 대부분이 채워지는 구조입니다. 이름이 주는 '분산' 이미지와 달리 실제로는 소수 종목의 주가에 성과가 크게 좌우됩니다. 최대 비중 종목인 셀트리온이 11.5%에 그쳐, 개별 종목 리스크는 비교적 잘 분산돼 있습니다. 구성 종목은 지수 정기 변경과 리밸런싱에 따라 바뀌므로, 지금의 비중이 그대로 유지된다고 볼 수는 없습니다.
TIME K이노베이션액티브 섹터·자산 구성
섹터 비중
- 커뮤니케이션31.92%
- 헬스케어31.88%
- IT16.40%
- 산업재9.41%
- 소재7.33%
- 미분류2.99%
자산 구성
- 주식96.94%
- 현금성 자산2.99%
파생상품을 활용하는 ETF는 비중 합계가 100%를 넘거나 음수로 표시될 수 있습니다.
섹터 구성: 업종 분산 정도
업종별로는 COMMUNICATION이 32.9%로 가장 크고, 2위 HEALTHCARE는 32.9%입니다. 한 업종이 주도하되 나머지가 뒤를 받치는, 시장 대표 지수에서 흔히 보이는 구성입니다.
TIME K이노베이션액티브 자주 묻는 질문
Q. TIME K이노베이션액티브의 총보수는 얼마이고, 장기 보유하면 비용이 얼마나 되나요?
TIME K이노베이션액티브(385710)의 총보수는 연 0.80%로 국내 상장 ETF 중 높은 수준입니다. 1,000만 원을 20년간 보유한다고 가정하면 단순 누적으로 약 160만 원, 연 5% 수익을 가정해 자산 증가까지 반영하면 약 394만 원이 보수로 빠져나가는 셈입니다. 총보수 외에 기타비용과 매매중개수수료가 더해진 실부담비용은 이보다 조금 더 높을 수 있습니다.
Q. TIME K이노베이션액티브은 어떤 종목을 담고 있나요?
공시된 상위 10종목의 비중 합계는 88.8%이며, 1위는 셀트리온(11.5%)입니다. 업종별로는 COMMUNICATION이 32.9%로 가장 큽니다. 상위 소수 종목에 자산이 집중된 구조라 분산 효과는 제한적입니다.
Q. TIME K이노베이션액티브의 추적오차와 괴리율은 어느 정도인가요?
TIME K이노베이션액티브의 추적오차율 28.5%, 괴리율 -0.74%입니다. 추적오차가 1%를 넘어 기초지수와 성과가 벌어질 수 있습니다. 시장가가 순자산가치보다 0.74% 싸게 거래되고 있습니다.
TIME K이노베이션액티브 데이터 기준과 유의사항
총보수·추적오차·괴리율·구성종목·분배금 등 이 페이지의 수치는 네이버금융이 공개한 ETF 분석 데이터를 기준으로 하며, 시세와 지표는 지연될 수 있습니다. 본문의 해석은 해당 수치를 기계적으로 계산해 정리한 투자 참고 자료이며, 특정 상품의 매수·매도를 권유하지 않습니다. 투자 판단과 그 결과에 대한 책임은 투자자 본인에게 있습니다.
본 분석은 공개된 시세·재무 데이터를 기계적으로 계산해 정리한 참고 정보이며, 투자 권유가 아닙니다.